Cómo las criptomonedas están cambiando la creación de riqueza y afectando a las autoridades fiscales

El ecosistema de las criptomonedas está evolucionando rápidamente, transformando no sólo los mercados financieros, sino también los mecanismos de creación de riqueza y, por extensión, los hechos imponibles. A medida que los activos digitales siguen ganando terreno, introducen nuevas vías para generar ingresos y, al mismo tiempo, plantean retos únicos para las autoridades fiscales.

Cinco fuentes de ingresos procedentes de actividades en la cadena

Para muchas autoridades fiscales, ha sido difícil identificar a los contribuyentes con transacciones de activos digitales. Esto se debe a una variedad de razones, incluyendo la falta de auto-declaraciones, la falta de informes de terceros, y la falta de educación dirigida a los contribuyentes. En este post, exploraremos cinco formas clave en que los contribuyentes pueden estar obteniendo ingresos a través de actividades en la cadena, y cómo estas actividades pueden ser identificadas a través de una variedad de herramientas y procesos.

Las implicaciones fiscales de las actividades en la cadena pueden variar mucho de una jurisdicción a otra. Aquí cubriremos una serie de actividades en la cadena, pero, en última instancia, las autoridades fiscales de cada jurisdicción deben conocer las implicaciones fiscales de cada una de estas actividades.

1. Comercio

La forma más común de generar ingresos en el criptoespacio es a través de la compra y venta de criptoactivos, con el objetivo de beneficiarse de las fluctuaciones de precios. Estos activos pueden ir desde las criptomonedas más conocidas, como Bitcoin y Ether, pero también pueden incluir una larga cola de otros activos, como NFT, tokens de gobernanza, stablecoins algorítmicas y otros. Aunque esta práctica puede haber comenzado inicialmente con especuladores minoristas, ahora se ha extendido a inversores de todo tipo, incluidas grandes empresas de gestión de activos, fondos de cobertura, empresas de negociación de alta velocidad e instituciones financieras con criptoactivos en su balance.

Dependiendo del código fiscal específico de su país, cada intercambio de cripto por cripto o de cripto por fiat puede desencadenar un hecho imponible, lo que requiere un registro meticuloso para el cálculo de las plusvalías. Del mismo modo, el tratamiento fiscal de las ganancias de capital de los activos digitales puede variar ampliamente: Algunos países pueden ofrecer tipos impositivos favorables o exenciones para tenencias a largo plazo, mientras que otros pueden aplicar tipos estándar del impuesto sobre la renta independientemente del periodo de tenencia.

Cómo identificar las operaciones con criptoactivos

Las autoridades fiscales disponen de diversas formas de recibir indicadores de que un contribuyente está comerciando con criptomonedas.

Los datos comerciales pueden provenir de informes de terceros procedentes de las bolsas como parte de un régimen fiscal, de revelaciones voluntarias o de procesos legales (por ejemplo, citaciones, citaciones John Doe, etc.) entregados a empresas de criptomonedas que solicitan datos. También puede surgir en el proceso de una auditoría, en la que el funcionario de la autoridad fiscal puede encontrar una pieza de información (por ejemplo, una dirección de billetera, transacciones bancarias a intercambios, compensación de empleo pagada en cripto, etc.) que indica un nexo potencial con el comercio de cripto. Ciertos tipos de comercio de activos como las NFT también pueden descubrirse en los registros de transacciones, donde uno puede ver depósitos entrantes de conocidas casas de subastas de NFT como OpenSea.

2. Extracción, validación o estaca

La minería es el proceso de validar transacciones y asegurar la red blockchain, por el que los mineros reciben monedas recién acuñadas. Al igual que en la minería, los validadores de las redes proof-of-stake son elegidos para crear nuevos bloques y confirmar transacciones. La apuesta consiste en bloquear una cierta cantidad de criptomoneda para apoyar las operaciones de una red blockchain. A cambio, los apostadores obtienen recompensas, que pueden considerarse ingresos imponibles en el momento en que se reciben o se convierten en activos fiduciarios.

Aunque existen diferencias técnicas clave entre estas tres actividades, pueden compartir similitudes en cuanto a la creación de ingresos potenciales para los contribuyentes y las formas comunes en que las autoridades fiscales pueden identificar estas actividades en el perfil de un contribuyente.

Cómo identificar la actividad de extracción, validación o estafa

Aunque algunas bolsas de criptomonedas y servicios centralizados pueden ofrecer programas en los que los usuarios pueden participar en estas actividades a través del intermediario (con recompensas depositadas de nuevo en la cuenta centralizada), estas actividades y las recompensas subsiguientes también pueden pagarse directamente a monederos privados alejados de los servicios centralizados.

En cualquier caso, las autoridades fiscales deben ser conscientes en general de estos tipos de actividad para que puedan identificar más fácilmente las retiradas y depósitos que se reciben regularmente de actividades como los servicios de apuestas dentro de un protocolo descentralizado o los validadores, que pueden seguir intervalos y cantidades predecibles. Las autoridades fiscales que revisan los extractos transaccionales también pueden encontrar transacciones salientes que indiquen que el contribuyente se ha dedicado a estos servicios, como la identificación de una transacción de 32 ETH (es decir, la cantidad necesaria para convertirse en validador en la red Ethereum) enviada a un contrato de depósito. Del mismo modo, los depósitos procedentes de pools o servicios de minería indicarían flujos adicionales de ingresos procedentes de actividades de minería que podrían requerir divulgación.

3. Préstamo

Los préstamos en el espacio criptográfico permiten a los usuarios prestar sus criptoactivos a otras personas a cambio del pago de intereses, lo que supone una forma de obtener ingresos pasivos. Los activos que se prestan pueden ir desde Ether a stablecoins o alt-tokens. Este proceso puede facilitarse a través de varias plataformas y servicios, como Aave, Compound y BlockFi, cada uno de los cuales ofrece características y condiciones únicas. Dependiendo de la plataforma, el prestamista puede tener la opción de establecer las condiciones del préstamo, incluido el tipo de interés, la duración y el tipo de criptoactivo utilizado para pagar los intereses.

Cómo identificar la actividad crediticia

Las autoridades fiscales pueden identificar la actividad de préstamo de criptomonedas mediante la identificación de transacciones salientes a plataformas de préstamo sin los correspondientes intercambios de activos, lo que podría indicar la transferencia de activos con fines de préstamo en lugar de negociación.

Además, las plataformas Inteligencia en Blockchain como TRM pueden emplearse para identificar este tipo de contrapartes en los extractos transaccionales para ayudar a descubrir patrones y localizar posibles actividades crediticias.

4. Rendimiento agrícola

La agricultura de rendimiento -o minería de liquidez- consiste en proporcionar liquidez a los protocolos financieros descentralizadosDeFi) a cambio de recompensas. Estas recompensas se pagan a menudo en forma de tokens adicionales, que pueden acumular un valor significativo con el tiempo. No es raro que los agricultores de rendimiento muevan sus activos a través de varios protocolos para maximizar los rendimientos, aprovechando las altas tasas de interés y los incentivos ofrecidos por los proyectos DeFi nuevos y existentes. Los beneficios de la agricultura de rendimiento incluyen la obtención de ingresos pasivos, ganando exposición a nuevos y potencialmente volátiles tokens, y la mejora de la liquidez general y la estabilidad de las plataformas DeFi .

Cómo identificar la actividad agrícola de rendimiento

Dado que la agricultura de rendimiento suele implicar actividad transaccional con protocolos DeFi , las autoridades fiscales pueden buscar patrones de depósitos y retiradas regulares de fondos de liquidez conocidos. Estas transacciones a menudo implican cantidades significativas de varios tokens que se mueven a smart contracts asociados con plataformas DeFi . Aprovechando las herramientas Inteligencia en Blockchain , las autoridades fiscales pueden rastrear estos depósitos y correlacionarlos con los correspondientes tokens de recompensa recibidos. Los requisitos de presentación de informes para las plataformas e intercambios DeFi pueden ayudar aún más a identificar los ingresos de la agricultura de rendimiento al proporcionar registros detallados de las transacciones y la actividad de los usuarios. Además, los picos repentinos en los saldos de tokens o la presencia de tokens recién emitidos en la cartera de un contribuyente pueden indicar actividades de yield farming.

5. Airdrops

Los airdrops consisten en distribuir tokens gratuitos a los titulares de una criptomoneda concreta. Estos tokens se entregan a menudo como parte de esfuerzos promocionales, recompensas o iniciativas de creación de comunidad. Por ejemplo, un nuevo proyecto puede hacer Airdrops de tokens a usuarios que posean una criptomoneda específica como forma de generar interés y crear una base de usuarios. Los Airdrops también pueden servir como método para distribuir tokens de gobernanza, permitiendo a los receptores participar en los procesos de toma de decisiones de una plataforma descentralizada.

Cómo identificar los Airdrops

Una vez más, las herramientas de Inteligencia en Blockchain son muy valiosas para ayudar a las autoridades fiscales a rastrear e identificar grandes eventos de distribución como los airdrops. Estas herramientas pueden analizar los datos de blockchain para detectar cuándo, por ejemplo, un smart contract inteligente distribuye tokens recién creados a cientos de direcciones de monederos privados. Esos tokens pueden entonces negociarse en bolsas o en protocolos DeFi para que los contribuyentes obtengan recompensas del Airdrop. Además, las autoridades fiscales pueden confiar en los informes de terceros de los intercambios de criptodivisas, que a menudo apoyan estos eventos y proporcionan datos de transacciones relacionados con la distribución de nuevos tokens.

Retos para las autoridades fiscales

A medida que más consumidores adoptan las criptomonedas en sus carteras de riqueza, las autoridades fiscales deben estar atentas a la supervisión de estas nuevas formas de creación de riqueza. Esta diversificación de los flujos de ingresos de los contribuyentes procedentes de las actividades criptográficas introduce varios retos para las autoridades fiscales:

1. Complejidad en el seguimiento y la valoración: Las autoridades fiscales deben desarrollar sistemas robustos para rastrear diversas transacciones de criptomonedas y valorar con precisión los activos digitales en diferentes momentos para evaluar las obligaciones fiscales.
2. Requisitos de información: Garantizar que los contribuyentes y los criptointermediarios declaren con exactitud sus ingresos relacionados con las criptomonedas requiere directrices y normas de declaración claras.
3. Detección de incumplimientos: La mayor diversidad de flujos de ingresos crea más formas de incumplimiento por parte de los contribuyentes. Las autoridades fiscales deben aprovechar Inteligencia en Blockchain para descubrir transacciones, activos y fuentes de ingresos no declarados con el fin de asegurarse de que captan toda la cartera de riqueza de un contribuyente.
4. Educación y concienciación: Dado que el ecosistema de las criptomonedas es aún incipiente, muchos contribuyentes pueden desconocer sus obligaciones fiscales. Las autoridades fiscales deben invertir en campañas para educar a los contribuyentes con el fin de promover mayores tasas de cumplimiento voluntario.
5. Coordinación internacional: Dada la naturaleza global de los activos digitales, la cooperación internacional cuando se trata del cumplimiento de la criptoimposición es crucial. Las autoridades fiscales deben trabajar juntas para compartir información y exigir el cumplimiento transfronterizo.

Los criptoactivos están reconfigurando el panorama de la creación de riqueza, presentando oportunidades y retos tanto para los inversores como para las autoridades fiscales. A medida que el ecosistema sigue creciendo, es imperativo que las autoridades fiscales se adapten -aprovechando la tecnología y fomentando la cooperación internacional- para garantizar una tributación y un cumplimiento efectivos, y para salvaguardar la integridad del sistema tributario.