Todo lo que debe saber sobre el marco de la Casa Blanca sobre activos digitales

La semana pasada, la Casa Blanca publicó su primer Marco para el Desarrollo Responsable de Activos Digitales. El Marco es la respuesta a la Orden Ejecutiva del Presidente Biden de marzo, que exigía a los organismos gubernamentales que profundizaran en las oportunidades y los retos que plantean los activos digitales para la economía estadounidense y sus consumidores, así como las repercusiones en la seguridad nacional. 

El marco se divide en siete secciones, que abarcan:

• Protección de los consumidores, los inversores y las empresas 
• Promover el acceso a servicios financieros seguros y asequibles
• Fomentar la estabilidad financiera e impulsar la innovación responsable
• Reforzar el liderazgo y la competitividad financiera mundial de Estados Unidos
• Lucha contra la financiación ilícita
• Exploración de una moneda digital del banco central de EE.UU. (CBDC) 

Cada sección formula una serie de recomendaciones sobre la forma en que EE.UU. debe avanzar en su respuesta a los activos digitales, y se basa en nueve informes que se presentaron en respuesta a la Orden Ejecutiva. 

Esto es lo que debe saber sobre los informes y sus recomendaciones:

Detección, investigación y enjuiciamiento de actividades delictivas relacionadas con activos digitales 

Este informe DOJ detalla las medidas ya adoptadas por los departamentos y organismos para combatir el uso ilícito de los activos digitales. Explora cómo el marco jurídico y normativo debe seguir el ritmo de los cambios tecnológicos y ofrece recomendaciones sobre cómo estos marcos pueden hacerlo para reforzar la capacidad de detectar, investigar, perseguir y desbaratar las actividades delictivas que utilizan activos digitales. 

Además de este informe, el DOJ también anunció la creación de una red nacional de Coordinadores de Activos Digitales (DAC) que trabajará para seguir combatiendo la amenaza que supone el uso ilícito de activos digitales. 

El futuro del dinero y los pagos 

El Tesoro de EE.UU. publicó tres informes en respuesta a la Orden Ejecutiva, el primero de los cuales versaba sobre El futuro del dinero y los pagos. Este informe responde a la cuestión de si EE.UU. debe desarrollar su propia Moneda Digital del Banco Central (CBDC) y cómo debe adaptarse el sistema de pagos para garantizar que prestará un servicio suficiente a los consumidores en los próximos años. Esto incluye explorar el uso de stablecoins y pagos instantáneos. El informe recomienda avanzar en los trabajos sobre una posible CBDC estadounidense, fomenta el uso de pagos instantáneos, recomienda el establecimiento de un marco federal para la regulación de los pagos y, por último, recomienda priorizar los esfuerzos para mejorar los pagos transfronterizos. 

Criptoactivos: Implicaciones para consumidores, inversores y empresas  

El segundo informe del Tesoro de EE. UU. examina más de cerca las criptomonedas y cómo las utilizan actualmente los consumidores y los inversores. Examina los riesgos a los que se exponen estas partes, con especial atención a las poblaciones vulnerables. Aunque deja claro que una serie de riesgos a los que se enfrentan los criptoactivos, como los riesgos de conducta y de integridad del mercado, los riesgos operativos y los riesgos de intermediación, son los mismos a los que se enfrentan los productos financieros tradicionales, también especifica que el sector de las criptomonedas está expuesto a un conjunto único de riesgos. 

Para ayudar a combatir estos riesgos, proteger a los consumidores y promover la adopción responsable de los criptoactivos, el informe recomienda que las agencias reguladoras y policiales de EE.UU. vigilen el sector de los criptoactivos en busca de actividades ilegales y, en su caso, apliquen estas leyes. El informe también recomienda que las agencias reguladoras continúen emitiendo directrices y normas cuando sea necesario para limitar los riesgos. Por último, el informe recomienda que la Comisión de Educación y Conocimientos Financieros proporcione información fiable sobre los criptoactivos. 

Plan de acción para hacer frente a los riesgos de financiación ilícita de los activos digitales 

Como su nombre indica, este informe expone el plan del Gobierno de Estados Unidos para hacer frente al riesgo de financiación ilícita de los activos digitales. Comienza proporcionando una visión global de cómo los activos digitales han sido explotados hasta la fecha por agentes malintencionados, y pasa a explorar las diversas vulnerabilidades de los activos digitales a tal abuso. Para contrarrestar estas vulnerabilidades, el informe establece un conjunto detallado de medidas prioritarias agrupadas por temas, como se indica a continuación:

• Seguimiento de los riesgos emergentes, lo que incluye la elaboración de evaluaciones nacionales de riesgos para DeFi y NFT. 
• Mejorar la regulación y la aplicación de la lucha contra el blanqueo de capitales y la financiación del terrorismo a escala mundial
• Actualización de la normativa BSA
• Refuerzo de la supervisión de las actividades de activos virtuales en el ámbito de la lucha contra el blanqueo de capitales y la financiación del terrorismo en Estados Unidos 
• Responsabilizar a los ciberdelincuentes y otros agentes ilícitos
• Colaboración con el sector privado
• Apoyar el liderazgo de EE.UU. en pagos financieros y tecnología

El Plan de Acción ha ido seguido de una Solicitud de comentarios que establece una lista de cuestiones en las que el Tesoro desea la participación del público. Estas preguntas abiertas abarcan los riesgos generales de las finanzas ilícitas y piden sugerencias sobre regulación y supervisión, aplicación global de las normas ALD/CFT, participación del sector privado, soluciones ALD/CFT y controles ALD/CFT para los CBDC. 

‍Evaluación técnica deun sistema de moneda digital del Banco Central de EE.UU.

Este informe de la Casa Blanca explora cómo los objetivos políticos de un sistema CBDC estadounidense podrían desarrollarse con mayor detalle a través de un proceso interinstitucional dirigido por el Consejo Económico Nacional y el Consejo de Seguridad Nacional. Examina las opciones de diseño técnico para un sistema CBDC estadounidense y calcula la viabilidad de construir un sistema de este tipo. También evalúa las repercusiones sobre la ciberseguridad, la privacidad, la experiencia del cliente y la seguridad social. 

 Fomento responsable de la competitividad de EE.UU. en activos digitales 

En este informe, el Departamento de Comercio explora cómo Estados Unidos puede reforzar su liderazgo en el sistema financiero mundial y fomentar la competitividad tecnológica y económica a través de los activos digitales. Para ello, destaca la importancia de enfoques regulatorios eficaces, el compromiso internacional, las asociaciones público-privadas significativas y la investigación y el desarrollo sostenidos en el espacio de los activos digitales. 

‍Implicaciones climáticasy energéticas de las criptomonedas en Estados Unidos

Este informe explora los retos y oportunidades de los criptoactivos para las cuestiones de energía y cambio climático, y considera si la adopción de criptoactivos podría obstaculizar los compromisos y objetivos climáticos de Estados Unidos. Recomienda comprender y supervisar las repercusiones de los criptoactivos en el medio ambiente, avanzar en las normas de eficiencia energética, así como fomentar las transacciones y mejoras en el rendimiento medioambiental y seguir investigando en este ámbito. 

Ficha informativa: Marco para el compromiso internacional sobre activos digitales

Además de los informes mencionados, el Tesoro de EE.UU. publicó a principios de este verano un marco que establece la forma en que EE.UU. se comprometerá con los países socios en materia de activos digitales. Este marco aplica las prioridades políticas de la Orden Ejecutiva del Presidente a los compromisos internacionales que EE.UU. considera relevantes para su respuesta a los activos digitales. Enumera los principales compromisos con: el G7, el G20, el Consejo de Estabilidad Financiera, el Grupo de Acción FinancieraGAFI y el Grupo Egmont, la OCDE, otros organismos de normalización como el Banco de Pagos Internacionales, el FMI y el Banco Mundial. 

‍Cómoreforzar la cooperación internacional en materia de aplicación de la ley para detectar, investigar y enjuiciar las actividades delictivas relacionadas con los activos digitales

Por último, DOJ publicó en junio un informe en el que se examinaba la mejor forma en que las fuerzas del orden extranjeras pueden colaborar para "localizar y recopilar registros electrónicos y pruebas digitales de emisores de activos digitales extraterritoriales, proveedores de servicios de plataformas comerciales y otras infraestructuras en línea; incautar e impedir la distribución de activos digitales relacionados con la delincuencia; e identificar y responsabilizar a los delincuentes que explotan" estas tecnologías. El informe recomienda que se realicen esfuerzos adicionales para desarrollar la capacidad de los homólogos extranjeros en investigaciones complejas, mejorar la coordinación entre agencias y promover una regulación más uniforme entre EE.UU. y sus socios basada en la correcta aplicación de las normas internacionales. 

‍¿Quésigue?

Tras la publicación de estos informes y del Marco general, ha habido más actividad relacionada con el futuro de los activos digitales en Washington D.C. El Comité de Servicios Financieros de la Cámara de Representantes celebró una sesión sobre las implicaciones para la seguridad nacional de los sistemas de pago alternativos. Ari Redboard, de TRM, participó como testigo en la audiencia y habló de la importancia de utilizar la transparencia que ofrece la tecnología basada en blockchain para posibilitar el futuro de las finanzas y el rastreo de las finanzas ilícitas; lea su testimonio escrito aquí. 

En conjunto, este considerable corpus de trabajo marcará la agenda de las agencias estadounidenses en los próximos años. De los informes se desprenden temas clave como la necesidad de vigilar de cerca los riesgos de los activos digitales a medida que se desarrollan, colmar las lagunas normativas que debilitan la adopción responsable de activos digitales y, por último, la necesidad de colaborar estrechamente con los socios, ya sea en otro departamento gubernamental, en el sector privado o en el extranjero. Cumpliendo estas recomendaciones, los EE.UU. probablemente garantizarán que los aspectos positivos de los activos digitales se maximicen para el pueblo estadounidense. 

Próximas fechas clave:

• 3 de noviembre de 2022: cierre del periodo de solicitud de comentarios 
• 24 de febrero de 2023: publicación de la Evaluación Nacional de Riesgos de blanqueo de capitales y financiación del terrorismo de las Finanzas DescentralizadasDeFi)
• Julio de 2023: publicación de la Evaluación Nacional de Riesgos de blanqueo de capitales y financiación del terrorismo de las fichas no fungibles (NFT) 

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